【第281回】（公式発表）9/1からオフショア資産管理口座（ケイマン籍）経由でのUCITs以外のファンドへの投資ができなくなります。

こんにちは。河合です。


先月の私のメルマガの事前アナウンスの後、たくさんオフショア資産管理口座＆オフショアファンドへの買付けのオーダーをいただきましたが、ついに正式発表がありました。

※前回の私のメルマガバックナンバーがこちら

やはり8/1には間に合わなかったようですが、9/1からUCITs以外のファンドは規制対象ということで、投資ができなくなることになりました。

UCITsというのはヨーロッパ籍のオンショアファンドのことで、ヨーロッパのそれぞれの国に登記しているファンドのみ投資ができることになります。
ヨーロッパではなくカリブ海にある島ケイマン籍のオフショア資産管理口座の中で投資できる先がヨーロッパのみというのは正直無茶苦茶な話ですが、とりあえずそう決まってしまいました。
ヨーロッパ籍（UCITs）の中でもまだ皆さんに投資してもらえるオフショアが、

・ルクセンブルク
・アイルランド

です。
ただこのどちらも規制が厳しいこともあり、今まで本メルマガで見てもらってきたオフショアファンドの多くは、UCITs以外のファンドとなります。
各ファンド会社側にとっても今回の規制は寝耳に水状態で、それに対応する策が未だ用意できていません。
とりあえず現時点でのUCITs対象内と対象外のオフショアファンドをこちらにまとめておきます。


＜UCITs外ファンド＞
クレジット・ローンファンド
森林ファンド
英国学生寮ファンド
豪州不動産ローンファンド
英国介護不動産ファンド
グローバルマクロ戦略ヘッジファンド

＜UCITsファンド＞
海外仕組債
英国債券ヘッジファンド


なお本規制後の取扱基準として、以下の事項を考慮した上で投資可とすることもある、との注意書きが書かれています。

・管轄区域
・ストラクチャー
・流動性
・過去の実績
・ファンド規模

ただ例によって明確な基準（数字など）がなく、本オフショア資産管理口座運営会社のさじ加減によるものとなりました。
私は当然投資できるよう、ファンド会社と一緒に一つ一つ交渉していくつもりではありますが、現状どうなるかわかりませんので、もし上記ファンドへオフショア資産管理口座（USD75,000〜）から投資したいと思っているようであれば、急ぎこちらから私河合までご連絡ください。
（お問合せ内容に「オフショア資産管理口座開設希望」とご入力ください。）

※投資額もわかっていればご記入ください。
※9/1のディーリングに間に合わせるには、8/25（金）までに口座開設、8/28（月）までに海外送金、8/31（木）までの注文という流れでお願いします。

ご連絡いただけましたら、私河合から今回の投資額と皆さんのお考えに合わせて、投資先をポートフォリオ提案させていただきます。